Depois de três anos de desenvolvimento, a Re-Logic revelou que Terraria: Otherworld foi oficialmente cancelado. O anúncio aconteceu por meio do fórum oficial do game e o estúdio explicou que, apesar de progressos durante o período, o destino final do projeto ainda estava muito longe do esperado.
Apesar de saber que cancelar o spin-off deixará muitos fãs decepcionados, o estúdio reforçou que ele iria interferir muito nos demais projetos e os desenvolvedores não poderiam comprometer a qualidade e deixá-la abaixo do esperado.
Isso, no entanto, não comprometerá os projetos atuais e o estúdio reforçou que há muito conteúdo do projeto que eles podem aproveitar em ideias futuras.